Enova International (NYSE:ENVA), dördüncü çeyrek ve 2023 yılının tamamı için kazanç tahminlerinde güçlü bir performans sergilediğini ve gelir ve kaynaklarda önemli bir büyüme kaydettiğini duyurdu. Şirket, bu çeyrekte 1,4 milyar dolardan fazla işlem gerçekleştirerek üst üste dokuzuncu çeyrekte 1 milyar dolar eşiğini aştı. Enova’nın kredi ve finans alacaklarının toplamı bir önceki yıla göre %16 artarak 3,3 milyar dolara ulaştı. Şirketin küçük işletme (KOBİ) sektörü, önceki yıla göre %19 ve %12 artışla rekor kredi kullandırımı gördü. KOBİ net tahsilat oranı bir önceki çeyrekte %5,5’ten iyileşerek %4,8’e düştü. Dördüncü çeyrekte toplam gelir, önceki yılın aynı dönemine göre %20 artışla 584 milyon $’a ulaşırken, düzeltilmiş FAVÖK %9 artışla 130 milyon $’a yükseldi. Enova, daha fazla büyümeyi desteklemek için likiditeyi korurken hissedarlara getiri sağlamaya devam edecek. Enova, 2024 yılı için olumlu bir görünümle stratejisine güvenmeyi sürdürüyor ve primsiz kredi pazarında umut verici fırsatlar görüyor.
Temel Çıkarımlar
- Enova International’ın 4. çeyrek kredi hacmi 1,4 milyar doları aşarken, kredi ve finansman alacaklarının toplamı yıllık %16 artışla 3,3 milyar dolara ulaştı.
- KOBİ sektörü, bir önceki çeyreğe göre %19, bir önceki yılın aynı dönemine göre ise %12 artışla 4. çeyrekte en yüksek sonuçları elde etti.
- 4. çeyrek toplam geliri geçen yılın aynı dönemine göre yüzde 20 artarak 584 milyon dolara ulaşırken, düzeltilmiş FAVÖK geçen yılın aynı dönemine göre yüzde 9 artarak 130 milyon dolara ulaştı.
- Şirket, yaklaşık 180 milyon dolarlık hisse geri alım kapasitesini 2024 yılının ilk yarısında kullanmayı planlıyor.
- Mevsimsellik nedeniyle ilk çeyrekte pazarlama giderlerinin gelir yüzdesi olarak üst onlularda olması bekleniyor.
- Portföy dağılımında önemli bir değişiklik olmaksızın tüketici kredilerinin sabit kalması bekleniyor.
- İndirim oranları ayarlandı ve oranlar düştükçe daha fazla indirim yapılması mümkün.
Şirket Görünümü
- Enova, 2024’ün ilk çeyreği için toplam şirket gelirinin sabit veya biraz daha yüksek olmasını ve yıllık %20’nin üzerinde büyüme olmasını bekliyor.
- 2024 yılının ilk çeyreği için düzeltilmiş EPS’nin, 2023’ün ilk çeyreğine göre ve sırasıyla biraz daha düşük olacağı varsayılmaktadır.
- Enova, istikrarlı bir makroekonomik ortam varsayarak, 2024 yılının tamamı için kaynaklarda, gelirde ve düzeltilmiş hisse başına kazançta %15’lik bir büyümenin üst onlu veya biraz daha yüksek olduğunu varsayıyor.
Ayı için Değerli Puanlar
- Tüketici portföyündeki mevsimsel gelişmelerin etkisiyle şirketin 4. çeyrekte konsolide net tahsilat oranı %9,7 olarak gerçekleşti.
- Fon maliyeti 4. çeyrekte yüzde 8,7 iken 2024 yılında bu oranın yüzde 9 civarına çıkması bekleniyor.
- Normalleştirilmiş efektif vergi oranının 4. çeyrekte %16’dan orta-üst %20 aralığına yükselmesi bekleniyor.
Yükselişte Öne Çıkanlar
- Küçük işletme ve tüketici gelirlerinde sırasıyla %9 ve %27’lik artışlarla güçlü büyüme.
- Dördüncü çeyrekte %56 net gelir marjıyla sağlam kredi performansı.
- Likidite 4. çeyrekte 870 milyon dolar olarak gerçekleşti ve bu da şirketin büyümesini ve hissedar getiri stratejilerini destekledi.
eksiklikler
- Önümüzdeki ilk çeyreğe ilişkin düzeltilmiş EPS’nin hem ardışık olarak hem de yıllık bazda biraz daha düşük olması bekleniyor.
Sorular ve Cevaplarda Öne Çıkanlar
- Şirket, ilk çeyrek pazarlama harcamalarının sezonluk olarak daha yüksek olduğunu ve tüm yılın pazarlama bütçesinin göstergesi olmadığını açıkladı.
- İstihdam ve tüketici duyarlılığı tüketici kredileri açısından kritik öneme sahiptir; Küçük işletme duyarlılığı ve tüketici harcamaları KOBİ kredilerini yönlendiriyor.
- Tüketici tahsilat oranları, COVID öncesi seviyelerle karşılaştırılabilir düzeyde ve %17 civarında sabit.
- Kredilerin dağılımı yaklaşık %40 yeni müşteriyle sabit kaldı.
InvestingPro Analizi
Enova International’ın (NYSE:ENVA) son kazanç raporu birçok yatırımcının dikkatini çekti ve bunun haklı bir nedeni var. Şirketin agresif büyüme stratejisi ve sağlam performans ölçümleri, onu finans sektöründe dikkate değer bir oyuncu haline getiriyor. Daha fazlasını öğrenmek için InvestingPro’dan yatırımcıların ilgisini çekebilecek bazı değerli çıkarımları burada bulabilirsiniz:
InvestingPro İpuçları, yönetimin şirkete olan güveninin agresif hisse geri alımlarıyla vurgulandığını gösteriyor. Ayrıca son üç aydaki güçlü getiri ve %47,37’lik fiyat toplam getirisi, Enova’ya yönelik olumlu yatırımcı algısını yansıtıyor. Ancak üç analistin önümüzdeki döneme ilişkin kazançlarını aşağı yönlü revize ettiğini de belirtmekte fayda var ki bu da yatırımcıların şirketin gelecekteki performansını yakından takip etmesi yönünde bir sinyal olabilir.
InvestingPro’nun bilgilerine göre Enova’nın F/K Oranı mütevazı bir 9,84 seviyesinde ve bu da hissenin kazançlara göre makul bir değere sahip olabileceğini gösteriyor. 1,31’lik Fiyat/Defter oranıyla şirket, potansiyel olarak gerçek değerin altında fiyatlandırılan varlıkları arayan değer yatırımcıları için cazip olabilir. Ek olarak, şirketin 2023’ün üçüncü çeyreği itibarıyla son on iki aydaki %0,93’lük mütevazı gelir artışı, %81,12’lik sağlam bir brüt kar marjı ile tamamlanıyor.
Daha derine inmek isteyen yatırımcılar için, Enova’nın profilinde (https://www.investing.com/pro/ENVA) şirketin mali durumu ve piyasa konumu hakkında daha kapsamlı bir anlayış sağlayabilecek ek InvestingPro İpuçları mevcuttur.
InvestingPro aboneliğinde %50’ye varan indirimle özel Yeni Yıl indiriminden yararlanın. 2 yıllık InvestingPro+ aboneliğinde ek %10 indirim için SFY24veya 1 yıllık InvestingPro+ aboneliğinde ek %10 indirim için SFY241 Kupon kodunu kullanın. InvestingPro’da bulunan bu bilgiler ve ek ipuçları sayesinde yatırımcılar, Enova International’a olan ilgileri konusunda daha bilinçli kararlar alabilirler.
Bu makale yapay zeka desteğiyle oluşturulmuş, tercüme edilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şartlar ve Koşullarımıza bakın.
